Международные и глобальные ETF предоставляют инвесторам возможность диверсифицировать свои портфели за счет вложений в акции и другие активы, находящиеся за пределами их домашнего рынка. Несмотря на схожесть в названии, эти категории фондов имеют ключевые различия, которые связаны с географическим охватом и стратегиями инвестирования.
В этой статье разберем понятие международных и глобальных ETF, их особенности и назначение, а также формат в котором их могут использовать инвесторы для достижения конкретных целей, с примерами. Некоторые особенности таких фондов связаны с рисками ETF.
Международные ETF и их особенности
Международные ETF ориентированы на рынки за пределами страны базового инвестора. Эти фонды исключают акции или активы, относящиеся к рынку страны проживания инвестора, сосредотачиваясь на иностранных компаниях. Например, iShares MSCI EAFE ETF (NYSE: EFA) отслеживает индекс MSCI EAFE, который включает акции компаний из Европы, Азии и Дальнего Востока, но исключает акции США. Такой подход позволяет инвесторам получить экспозицию на развитые рынки за пределами их собственной страны.
Международные ETF используются для диверсификации, особенно когда домашний рынок испытывает волатильность или ограничения роста. Однако они могут подвергаться дополнительным рискам, связанным с валютными курсами и экономической нестабильностью в других странах.
Глобальные ETF и их особенности
Глобальные ETF охватывают активы со всего мира, включая акции домашних компаний инвестора. Такие фонды предлагают максимальную диверсификацию за счет включения как развитых, так и развивающихся рынков. Примером является Vanguard Total World Stock ETF (NYSE: VT), который отслеживает индекс FTSE Global All Cap. Этот фонд включает акции как американских, так и международных компаний, предоставляя инвесторам широкий доступ к глобальным рынкам.
Глобальные ETF подходят для долгосрочных стратегий, направленных на создание сбалансированного портфеля, который отражает состояние мирового рынка капитала.
Основные различия глобальных и международных ETF
Международные и глобальные ETF различаются главным образом по географическому охвату и инвестиционным целям. Как правило это фонды акционерного типа или фонды которые инвестируют в облигации. Чуть реже встречаются фонды инвестирующие в недвижимость. Очень важно понимать это различие для успешного построения портфеля и достижения высоких инвестиционных результатов.
Ниже приведена сравнительная таблица различий глобальных и международных ETF.
| Критерий | Международные ETF | Глобальные ETF |
| Географический охват | Включают только иностранные рынки, исключая домашний рынок | Включают весь мир, включая домашний рынок |
| Пример фонда | iShares MSCI EAFE ETF (NYSE: EFA) | Vanguard Total World Stock ETF (NYSE: VT) |
| Цель | Диверсификация за счет иностранных активов | Полная глобальная диверсификация |
| Риски | Валютные и экономические риски стран, отличных от домашней | Зависимость от состояния мирового рынка в целом |
| Стратегия | Фокус на развитых или развивающихся зарубежных рынках | Комплексный подход, отражающий мировую экономику |
Примеры использования международных и глобальных ETF
Инвесторы, которые хотят снизить зависимость от домашнего рынка, могут выбрать международные ETF. Например, европейский инвестор может вложиться в iShares MSCI Emerging Markets ETF (NYSE: EEM), чтобы получить доступ к развивающимся рынкам Азии, Африки и Латинской Америки.
Глобальные ETF больше подходят для тех, кто хочет создать полностью диверсифицированный портфель. Например, Vanguard FTSE All-World ex-US ETF (NYSE: VEU) предоставляет доступ к акциям за пределами США, включая как развитые, так и развивающиеся рынки.
Различия между международными и глобальными ETF определяются их подходом к географическому охвату. Международные ETF сосредоточены на иностранных рынках, исключая домашний, тогда как глобальные предоставляют экспозицию на весь мир. Выбор между этими фондами зависит от инвестиционных целей, уровня диверсификации и готовности принимать связанные с этим риски.